Уравнение стоимости опциона

Содержание

    стратегия линии боллинджера опционы

    Семь допущений теории[ править править код ] Чтобы вывести уравнение стоимости опциона модель ценообразования опционовБлэк и Шоулз сделали следующие предположения: Торговля ценными бумагами базовым уравнение стоимости опциона ведется непрерывно, и поведение их цены подчиняется модели геометрического броуновского движения с известными параметрами в частности, эти параметры являются уравнение уравнение стоимости опциона опциона в течение всего срока действия опциона.

    По базисному активу опциона дивиденды не выплачиваются в течение всего срока действия опциона. Нет транзакционных затрат, связанных с покупкой или продажей акции или опциона.

    лучшая книга по бинарным опционам

    Краткосрочная безрисковая процентная ставка известна и является постоянной в течение всего срока действия опциона. Любой покупатель ценной бумаги может получать ссуды по краткосрочной безрисковой ставке для оплаты любой части её цены.

    уравнение стоимости опциона стратегии хеджирования опционами

    Короткая продажа разрешается без ограничений, и при этом продавец получит немедленно всю наличную сумму за проданную без покрытия ценную бумагу по сегодняшней цене. Не существует возможности арбитража.

    уравнение стоимости опциона инструкция по торговле бинарными опционами

    Вывод модели основывается на концепции безрискового хеджирования. Покупая акции и одновременно продавая опционы call на эти акции, инвестор может конструировать безрисковую позицию, где прибыли по акциям будут точно компенсировать убытки по опционам, и наоборот. Безрисковая хеджированная позиция должна приносить доход по ставке, равной безрисковой процентной ставке, в противном случае существовала бы возможность извлечения арбитражной прибыли и инвесторы, пытаясь получить преимущества от этой возможности, приводили бы цену опциона к равновесному уровню, который определяется моделью.

    уравнение стоимости опциона